800億滬港深基金明日迎新規(guī) 人員不達(dá)標(biāo)將暫停申購
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《通過港股通機(jī)制參與香港股票市場交易的公募基金注冊審核指引》明確規(guī)定：80%(含)以上的非現(xiàn)金基金資產(chǎn)投資于港股的基金產(chǎn)品，基金管理人應(yīng)當(dāng)配備不少于2名具有2年以上香港市場投資管理相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的人員(至少有1名為基金經(jīng)理)；80%以下的非現(xiàn)金基金資產(chǎn)投資于港股的基金產(chǎn)品，基金管理人應(yīng)當(dāng)配備不少于1名具有2年以上香港市場投資管理相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的人員(基金經(jīng)理或者相關(guān)投研人員)。
今年12月1日，證監(jiān)會新聞發(fā)言人高莉曾表示，部分帶有“港股”字樣的公募基金產(chǎn)品并未實(shí)際投資港股，引起各方質(zhì)疑。為保護(hù)投資者合法權(quán)益，證監(jiān)會向行業(yè)發(fā)布《通過港股通機(jī)制參與香港股票市場交易的公募基金注冊審核指引》，進(jìn)一步明確了相關(guān)基金參與港股通交易的投資比例、信息披露、人員配備等要求。
在各地證監(jiān)局陸續(xù)下發(fā)的《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)轄區(qū)通過港股通機(jī)制參與香港股票市場交易的基金產(chǎn)品監(jiān)管的通知》，明確規(guī)定人員配備的相關(guān)要求，在12月12日之前配備相適應(yīng)的投資管理人員，確保人員到位。基金管理人的人員配備未在規(guī)定期限內(nèi)到位的，應(yīng)暫停相關(guān)產(chǎn)品的申購。人員配備情況符合條件后方可繼續(xù)開放產(chǎn)品的申購。
記者發(fā)現(xiàn)，此前擁有合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者(QDII)資格的大中型基金公司基本都滿足條件，而很多涉足港股時間偏短的中小型基金公司在新規(guī)發(fā)布時不符合條件。
有基金公司人士表示，該公司早已按照監(jiān)管要求修改基金合同和增聘相關(guān)基金經(jīng)理，主要是從外部引進(jìn)人才。而行業(yè)內(nèi)也確實(shí)出現(xiàn)基金公司從各個渠道想方設(shè)法補(bǔ)足人才短板。
數(shù)據(jù)顯示，今年6月份以來，不少滬港深基金經(jīng)理調(diào)整，其中部分原因也與新規(guī)有關(guān)。而從內(nèi)部增聘有相關(guān)港股投資經(jīng)驗(yàn)人員、從香港子公司抽調(diào)人才也是“補(bǔ)血”方法。
港股投研人員仍短缺
受益于港股強(qiáng)勢表現(xiàn)，滬港深基金今年業(yè)績表現(xiàn)亮眼，引發(fā)行業(yè)內(nèi)對這類基金的追捧，目前約有100只此類基金。業(yè)內(nèi)人士表示，相關(guān)監(jiān)管新規(guī)之后，部分基金公司已經(jīng)開始密集招聘、變更基金經(jīng)理等。
近期一則有關(guān)滬港深基金的通知在銀行渠道傳播：上海一家金融機(jī)構(gòu)旗下兩只滬港深基金即將暫停申購，原因是滬港深基金監(jiān)管新規(guī)，這些基金要到明年1月20日才能滿足相關(guān)要求。
截至記者發(fā)稿，仍未見到相關(guān)基金公司旗下基金暫停申購公告，這兩只基金是否真的會暫停申購，等過了12月12日即可知曉。
業(yè)內(nèi)人士預(yù)測，因?yàn)闇凵罨鸹鸨姸嗷鸸径挤e極布局了滬港深基金，但也存在人員資質(zhì)不足的問題。自6月份以來，不少公募基金都在重金招聘港股基金經(jīng)理、港股研究員、港股交易員等職位。
例如，一家大型公募基金招聘具有兩年以上投資經(jīng)驗(yàn)，并獲得中國基金業(yè)從業(yè)資格或香港證監(jiān)會持牌人資格的港股基金經(jīng)理，并開出百萬年薪。而類似大中型基金公司均在積極招聘擁有多年港股投資經(jīng)驗(yàn)的人士，給出年薪也逐漸水漲船高。
一位香港地區(qū)的基金經(jīng)理表示，業(yè)內(nèi)招聘港股投資人才在他看來已經(jīng)“火”了一年，主要是整個公募基金面臨港股人才缺口，尤其是滬港深基金對港股投研人員有要求，此前行業(yè)在這一塊的人員儲備相對不足。
“市場上有管理港股經(jīng)驗(yàn)的基金經(jīng)理數(shù)量不多，目前對于認(rèn)定港股投資經(jīng)驗(yàn)也較為嚴(yán)格，需要實(shí)際投資經(jīng)驗(yàn)和過往業(yè)績作為證明，港股在投資人結(jié)構(gòu)、交易機(jī)制等方面與A股差異巨大，目前不少基金經(jīng)理對港股的了解度很低，甚至對一些基本的交易規(guī)則都不了解，確實(shí)需要對投研人員嚴(yán)格要求。”另一位人士表示。
基金公司多渠道挖角“補(bǔ)血”
6個月過渡期即將結(jié)束，基金公司也在設(shè)法補(bǔ)足人才短板。在招聘網(wǎng)站上，港股投資總監(jiān)年薪已超300萬元，港股基金經(jīng)理年薪也超百萬。
今年上半年，部分帶有“港股”字樣的公募基金產(chǎn)品并未實(shí)際投資港股，引來質(zhì)疑。
隨后，證監(jiān)會向行業(yè)發(fā)布《通過港股通機(jī)制參與香港股票市場交易的公募基金注冊審核指引》，明確提出港股基金經(jīng)理配置要求，關(guān)于人員配備的相關(guān)要求為在文件下發(fā)之日起6個月內(nèi)，即2017年12月13日前，配備相適應(yīng)的投資管理人員。
6個月過渡期即將結(jié)束，基金公司“補(bǔ)血”港股投資人才力度也有所加大，從各個渠道想方設(shè)法補(bǔ)足人才短板。例如，11月29日上任的博時大中華亞太精選股票基金的基金經(jīng)理?xiàng)顫缜霸谥行抛C券國際有限公司擔(dān)任基金經(jīng)理；寶盈基金證券投資部海外投資董事曹松濤最近跳槽至東吳基金，主要負(fù)責(zé)港股投資；國海富蘭克林基金前國際業(yè)務(wù)副總監(jiān)、天弘基金前投資經(jīng)理聶毅翔今年1月加盟鵬華基金，8月起任鵬華滬深港互聯(lián)網(wǎng)股票基金基金經(jīng)理。
華安、華寶興業(yè)等基金公司則傾向于從內(nèi)部增聘基金經(jīng)理。華安基金今年新上任4位基金經(jīng)理有2位增補(bǔ)至港股基金，其中，陸秋淵歷任全球投資部研究員、投資經(jīng)理，2017年6月30日起擔(dān)任華安滬港深機(jī)會基金經(jīng)理；原助理投資經(jīng)理高鑰群，2017年4月起任華安滬港深通精選基金經(jīng)理。華寶基金俞翼之在今年4月份由基金經(jīng)理助理升任華寶興業(yè)港股通恒生中國25指數(shù)基金經(jīng)理。
從香港子公司抽調(diào)人才也是“補(bǔ)血”內(nèi)地投資團(tuán)隊(duì)的一種方法，如富國資產(chǎn)管理（香港）有限公司交易員鄭嘉琳10月調(diào)任母公司，現(xiàn)任富國中國中小盤（香港上市）混合基金經(jīng)理助理。